реферат, рефераты скачать Информационно-образоательный портал
Рефераты, курсовые, дипломы, научные работы,
реферат, рефераты скачать
реферат, рефераты скачать
МЕНЮ|
реферат, рефераты скачать
поиск
Конспект лекций по финансам

Конспект лекций по финансам


МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ВОРОНЕЖСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ

Кафедра статистики и финансов

КОНСПЕКТ ЛЕКЦИЙ по курсу «Денежное обращение, кредит и финансы»

Выполнили: студенты группы МП-021

Боев А.,

Обухов Н.,

Офицеров Б.,

Сапунов Н.

Под руководством: доктора экономических наук

Боровикова В.И.

Воронеж 2004.

Деньги и денежное обращение.

1. Происхождение и функции денег, сущность денег

2. Превращение денег в капитал

3. Виды денег, основные этапы денежного обращения

4. Потоки денежного обращения, кругооборот денег

5. Денежное обращение, законы и закономерности

6. Основные концепции теории денег

Деньги – особый товар, всеобщий эквивалент, обладающий способностью обмениваться на любой товар. Деньги возникли естественным путём в результате товарного обмена и развития рынка. Деньги возникли в результате развития стоимости товара: абсолютная – не меняют, относительная – относительно чего выражают. хА = уВ
Сначала был простой, случайный обмен: излишек одного товара на излишек другого. Рождается примитивный эквивалент товара В. Развёрнутая формула стоимости: хА = {уВ, zC, dD;

Функции денег (содержание денег раскрывается через функции):

1. Деньги как мера стоимости (ценности). Масштаб цен – это денежная сделка, за которой закрепляется своя единица (вес золота). Но стоимость – затраты общественно необходимого труда, а ценность – это способность и мера удовлетворённости. Деньги выполняют эту функцию при помощи масштаба цен, но должна быть закреплена весовая единица

(например, золото).

2. Деньги как средство обращения. Деньги являются посредником для преодоления противоречий между покупателем и продавцом, т.е. помогают найти человека, которому нужен этот товар. Деньги помогают преодолевать бартер бесконечно, появляется свобода выбора. В этой функции деньги выставляются мимолётно. Первичный заменитель денег – вексель (обязательство к оплате).

3. Деньги как средство накопления. При долгом накоплении деньги превращаются в мёртвый капитал (умирают), но как только они попадают в оборот, они оживают. Капитал – деньги, находящиеся в постоянной работе

(обороте), вложения, спекуляция и т.д. Капиталистические накопления требуют реальной экономической жизни, постоянного дохода и прибыли.

4. Деньги как средство платежа. Реализация кредитных отношений .Из этой функции появляются банки, счётные палаты и др. платёж отвергает полностью живые деньги, а использует векселя, кредитные карточки и т.д.

5. Мировые деньги. Для осуществления платежей между государствами. Каждая национальная денежная единица превращается в валюту. В настоящее время мировые деньги изживают себя. История мировых денег – история превращения денег в их заменители. Ни одна функция не требует замены денег золотом. Сейчас это кредитные деньги.

Теории денег: металлическая, номиналистическая и количественная.

Теория металлизма: деньги – это металл (золото или серебро). 15 – 17 век – эпоха первоначального капитала. Представители: Стофорт, Монкретье, Мэнн.
Меркантилизм: главное богатство – накопление денег.
Металлическая теория тесно связана с меркантилизмом, т.к. деньги делают из золота, а золото копят. Эти теоретики ошибочно считали, что золото и серебро – это есть реальное богатство, а также что не существует замены золота бумажными деньгами. 15-16, 19, 20 вв. – проявления теории металлизма. Эта теория сыграла тяжёлую роль в жизни Германии: Книс считал деньгами только золото, оправдывал инфляционный выпуск денег при фашизме.
Металлизм в Первую Мировую войну проповедовал возврат к золотому обращению.
После Второй Мировой войны французские экономисты Гюэф, Дебре, Хорольд
(США) сделали попытку оправдать Дебрутскую систему через возвращение к золоту (неудача, т.к. кредитная система уже существовала).

Теория номинализма. 17-18 века. Весь мир наводнён заменителями денег
(Беркли, Стюарт).

1. Стоимость денег определяется номиналом, внутренней ценности нет, деньги – масштаб цен, творчество государства

2. Деньги создаются государством

3. Сущность денег сводится к масштабу цен (это истинные деньги)
Эти положения ошибочны (критика Маркса)
Все номиналисты исходят из теории Кнапа «Государственная теория денег»
(классика номинализма).

1. Деньги – продукт государства

2. Деньги имеют хортальную природу

3. Основная функция: деньги как средство платежа
Сущность денег – государственное творчество.
Основные ошибки Кнапа:

1. Деньги не юридическая, а экономическая категория

2. Деньги обладают самостоятельной стоимостью, которая зависит от стоимости металла

3. Бумажные деньги имеют сою стоимость, которая зависит от товаров

4. Основная функция: счётные деньги
Кнап получил развитие в теории Кейнса, в 30-м году – Трактат о деньгах.
Кейнс применял теорию Кнапа.
Современные теории имеют номиналистическое содержание

Количественная теория денег. Масса денег должна управляться – нет кризисов, диспропорций и т.д. Если государство управляет количеством денег, то оно минует кризисы.
Два варианта теории:

1. Транзакционный – деньги в сделках

2. Кембриджский - масса денег, сбережённых населением
Первый вариант представляет Фишер:

MV = PQ, где
М – количество денег
V – скорость обращения денег
P – средневзвешенная цена
Q – средний объём продуктов и услуг, реализованных за определённый период
V, Q - постоянные, P, M – переменные. Количество денег растёт, цена уменьшается и наоборот.
Количество денег и цена находятся в определённой функциональной зависимости.
Второй вариант представляли в своё время Маршал, Пегу, Роберсон.

M = kPQ, где k – коэффициент сбережений.
Если общесто сберегает и регулирует количество сбережений, то оно реулирует обращение. Кембриджская школа формально не поддерживает количественную теорию денег. Современная школа денег называется монетаризмом. Количество денег – основной инструмент регулирования обращения. Монетаризм (Чикагская школа) современный – это разновидность количественной теории денег.
Теория Фридмана. Суть монетаризма:

1. Количество денег определяет уровень цен

2. Конъюнктура экономики определяется массой денег или изменением массы денег

3. Управлять массой денег рынок должен через цены, без участия государства

4. Область валютных отношений

Дифференциальный подход к денежной теории. Он делит денежную массу на 3 части:

1. Транзакционные – необходимые потребности; количество, необходимое для обращения

2. Спекулятивные – закупка и оборот ценных бумаг

3. Сберегательные – население хранит деньги в банке
Кейнс прав в своём делении денежной массы по механизму регулирования, из этого следует возможность регулирования всей денежной массы. Его ошибка в том, что денежная масса регулируется в отрыве от реальной экономики.

|Кейнсианцы |Монетаристы |
|Рыночная экономика нестабильна по |Рыночная экономика (капитализм) |
|своей природе |внутренне устойчива. |
|Большинство проблем регулирования |Большинство проблем регулирования |
|экономики связано с нерегулированием|экономики связано с неумением |
|спроса на деньги. |регулировать предложение д. |
|Главная цель экономической политики |Главная цель экономической политики |
|государства заключается в том, чтобы|государства состоит в регулировании |
|создать полную занятость. |цен. Государство создаёт деньги для |
| |саморегулирования цен. |
|Всеобщая занятость достигается |Нельзя с помощью государства |
|всеобщим регулированием спроса. |регулировать спрос. Это его |
| |саморазрушает. |
|Д. спрос – это развитие потребностей|Экономические циклы зависят от |
|и инвестиции развития экономического|регулирования денежной массы. Нужно |
|роста. |связывать валовой доход (рост – |
| |4-5%) – следовательно д. массу тоже |
| |можно увеличивать на 4-5% |
|Спрос на деньги – это банковский |Д. масса по себе регулируется на |
|процент. Его надо регулировать. Это |основе рекетирования (масса денег – |
|значит регулировать инвестиции, |валовой прирост) |
|следовательно регулировать | |
|количество сберегательных и | |
|спекулятивных д. | |
|Схема государственного регулирования|Государство создаёт условия |
|денежного обращения: банковский |конкурентоспособности, следовательно|
|процент – инвестиции – экономический|денежная масса саморегулируется |
|рост | |
|Цели госрегулирования денежной массы|Главное регулировать денежную массу.|
|обязательны. Главное регулировать | |
|банковский процент. | |

Структура и система кредита в банке.

1. Содержание кредита, функции, экономическая роль

2. Структура современной кредитной системы

3. Экономические функции Центробанка и коммерческих банков

4. Специальные кредитные институты

5. Банковская прибыль, её источники, ликвидность банков

6. Исторические этапы развития банковской системы России

Содержание кредита, функции, экономическая роль

Кредитные отношения являются рычагом денежного обращения. При помощи кредита деньги становятся товаром. Кредит как механизм денежного обращения
– цель вопроса. Кредит – это связь между временно свободными средствами и временными потребностями в деньгах. Кредит служит средством ликвидации этого разрыва между временно свободными средствами и временными потребностями. Непрерывность процесса производства. Постоянно есть временно свободные деньги, но их всё равно используют с помощью кредита
(процент с денег). Временная потребность во временных деньгах (новые земли, сезонный характер, научные революции). Эти ситуации побуждают к кредитованию. Кредит – условие непрерывности воспроизводства, выравниваемости. Кредит – это система экономических отношений, временных отношений между кредитором и заёмщиком для использования свободных средств в п/х.
Кредит играет большую экономическую роль:

1. Ускоряет обращаемость товаров и услуг

2. Способствует концентрации капитала

3. Способствует научному прогрессу

4. Способствует экономике и в денежном обращении, и во всех факторах производства.
Принципы

1. Срочность

2. Возвратность

3. Платность

4. Материальная обеспеченность
Кредит способствует росту экономической культуры, правильному функционированию рыночной экономики.
Кредит выполняет следующие функции:

1. Снимает узкие границы металлистического денежного обращения

2. На основе кредита возникают кредитные учреждения, следовательно.

Экономика саморегулируема. Кредит интенсифицируют.

3. Делает дешёвыми денежные отношения, создаёт заменители денег, способствует льготному денежному финансированию.
Задачи экономики – интенсивно использовать все формы кредита.
Формы кредита:

1. Коммерческий кредит – отношения между двумя товаропроизводителями.

Один продаёт товары или услуги другому, они подписывают вексель. Это отношения с ограниченным количеством лиц. Этот вид кредита должен развиваться, быть более универсальным. Так пришли к банковским кредитам.

2. Банковский кредит – более универсальный, чем коммерческий. Банки открывают не только для товаропроизводителей. Самая широкая клиентура

– обычные вкладчики и заёмщик. Банк может предоставить любую форму кредита (долгосрочный – более 5 лет, среднесрочный – 2-5 лет, краткосрочный – менее 1 года)

3. Межхозяйственный кредит – одно предприятия предоставляет кредит другому предприятию, но в форме ценных бумаг (акций)

4. Потребительский кредит – кредит на товары, продаваемые с рассрочкой.

Его назначение в том, чтобы регулировать и ускорять товарооборот.

5. Ипотечный кредит – это кредит под недвижимость (у нас он малоразвит).

Другое его название – земельный кредит.

6. Государственный кредит – особая форма кредитных отношений между государством, населением и Центробанком. Но главное то, что государство здесь – заёмщик, выпускает свои займы, билеты. Любое государство прибегает к займам.

7. Международный кредит – государство здесь выступает либо заёмщиком, либо гарантом, либо кредитором. Международный кредит влияет на внешний долг.

Структура современной кредитной системы

Создание системы институтов, т.е. институализация кредита, обслуживание разных форм кредита.
Три звена системы:

1. Коммерческие банки

2. Кредитно-финансовые учреждения

3. Центробанк – управляет (1) и (2)
Закон банковской деятельности – закон баланса.

Экономические функции Центробанка и коммерческих банков

Центральный банк России. Выполняет специфические функции – исключительное право денежной эмиссии, хранит запасы золота, валюты, резервов; регулирует денежное обращение, управляет остальными банками. Выдача средств банком – актив, принятие средств – пассив.
Активы ЦБ: золото, хранение иностранной валюты, организация обращения наличных денег, кредитует министерство финансов, долгосрочные и краткосрочные кредиты для государственных учреждений, купля-продажа ценных бумаг, контроль межгосударственных расчётов.
Пассивы ЦБ: уставный капитал ЦБ, валютные счета, резервный фонд, наличные деньги в обращении, средства коммерческих банков, средства бюджетов и т.д.
Баланс: Актив = Пассив. Но актив может способствовать росту пассива.
ЦБ открывает счета иностранным банкам, осуществляет покупку валюты.
ЦБ – директорат(12 человек) во главе с президентом, назначаемым Президентом
РФ и утверждаемым парламентом.
Функции, роль и структура ЦБ.
Был издан закон о Центральном Банке России для получения автономии ЦБ, как одного из государственных учреждений. Один раз в год председатель ЦБ выносит на утверждение Думы специальные положения (основные направления денежной политики).
Коммерческие банки – базис кредитной системы. Коммерческие банки занимаются финансированием реального сектора народного хозяйства. Коммерческие банки носят универсальный характер: разные виды собственности и это акционерные предприятия, это способность тех организаторов, которые создали этот банк.
Коммерческие банки принимают вклады, осуществляют систему счетов и кассовые расчёты для предприятий.
Операции коммерческих банков:

1. Активные

2. Пассивные

3. Фондовые

4. Трастовые
Пассивные операции коммерческого банка ведут к созданию капитала. Основные средства коммерческого банка – заёмные средства (90%). Собственный капитал банка: уставный фонд (ценные бумаги, акции и облигации), резервный фонд, страховой фонд и нераспределённая прибыль. Цель коммерческого банка – получение прибыли.
Пассивы коммерческого банка.
Основная часть заёмного капитала – депозиты (то, что собирает коммерческий банк). Банк открывает депозиты или текущие расчётные счета. Срочные депозиты – накопление и составление капитала, сбережения; процент больше, чем по текущим. Сберегательные вклады – сертификат, который можно использовать в других странах. Акцептовальные счета – открываются по разрешению или согласию.

Активы коммерческого банка.

1. Кредитные учётно-ссудные операции финансирования заёмщиков с множеством документов

2. Фондовые операции – покупка и продажа ценных бумаг своих или других предприятий. Заёмщики распределяются по категориям и им предлагают разные ссуды на разное время под разные условия.

3. Посреднические операции – инкассовые операции, аккредитивы, переводные операции (в системе банков и предприятий), торговые, комиссионные и другие операции. Инкассо – поручение банка на взимание платежа с должников. Аккредитив – система платежей между поставщиком и покупателем, переводные операции по месту расположения покупателя.

4. Доверительные (трастовые) операции – банк берёт на доверие распоряжение имуществом.

Баланс коммерческого банка:
Активы:

1. Остатки на счетах Центрального Банка

2. Средства кредитных организаций

3. Вложения в государственные обязательства и ценные бумаги предприятий
Пассивы:

1. Уставный капитал

2. Нераспределённая прибыль

3. Резервный капитал

4. Страховой фонд

5. Кредит, предоставленный ЦБ.

6. Средства населения

7. Обязательства банка

Специальные кредитные институты (паробанки)

Кредитные институты узкоспециализированы, обслуживают одну отрасль хозяйства.
Основные кредитные институты:

1. Инвестиционные банки размещают акции различных предприятий и различных достоинств, осуществляют долгосрочные кредитования на основе сбора различных ценных бумаг.

2. Сберегательные учреждения (взаимно-сберегательные банки, кредитные союзы и ссудно-сберегательные банки) - участие населения в капитализации.

3. Страховые компании - доход от страхового полиса.

4. Пенсионные фонды – государственные или частные учреждения. Часть заработной платы рабочего вносится в виде накопительных средств.

5. Инвестиционные компании – выпуск акций на первичный фонд акций

6. Финансовые компании – кредитуют торгующие организации, которые продают товары в рассрочку.

Банковская прибыль и ликвидность.

Механизм получения прибыли:
У коммерческого банка 70-80 операций в год, прибыль получается после подсчёта валовой прибыли – это разница между ссудным процентом и депозитом.
Валовая прибыль – расходы на заработную плату – расходы по содержанию – расходы на покупку техники и т.д. = чистая прибыль. С неё банк платит налоги.
Норма банковской прибыли.
Рентабельность коммерческого банка = прибыль / собственный капитал
Банковская прибыль – общая прибыль народного хозяйства.
Ликвидность – способность коммерческого банка удовлетворять свои обязательства между своими клиентами. Абсолютная ликвидность – у банка есть наличность, баланс на каждый срок, т.е. актив равен пассиву. Ликвидность как поток – с учётом динамики баланса коммерческого банка (в настоящем и будущем) и ликвидность как «запас» - удовлетворение обязательств. У коммерческого банка примерно 13-16 показателей ликвидности.

Страницы: 1, 2, 3



© 2003-2013
Рефераты бесплатно, рефераты литература, курсовые работы, реферат, доклады, рефераты медицина, рефераты на тему, сочинения, реферат бесплатно, рефераты авиация, курсовые, рефераты биология, большая бибилиотека рефератов, дипломы, научные работы, рефераты право, рефераты, рефераты скачать, рефераты психология, рефераты математика, рефераты кулинария, рефераты логистика, рефераты анатомия, рефераты маркетинг, рефераты релиния, рефераты социология, рефераты менеджемент.